Na początku tego tygodnia zarząd easyJetuzgodził się „co do zasady” na przyjęcie oferty amerykańskiej firmy inwestycyjnej Castlelakeopiewającej na 5,5 miliarda funtów, która była piątą próbą przejęcia tej brytyjskiej linii lotniczej przez tę firmę.

W związku z wyższą ofertą firmy Apollo przedstawioną w piątek easyJet oświadczył, że „nie zamierza już rekomendować propozycji Castlelake” – jak podaje „The Telegraph” – a to, czy Castlelake przedstawi ulepszoną ofertę, pozostaje nadal niepewne.

Poprzednie oferty

Pod koniec czerwca serwis „The Portugal News” poinformował, że brytyjska tania linia lotnicza easyJet odrzuciła trzecią ofertę przejęcia złożoną przez amerykańską firmę inwestycyjną Castlelake, która zaproponowała zapłatę około 5,2 mld funtów za 49-procentowy udział w linii lotniczej.

W tamtym czasie easyJet określił tę ofertę jako „wysoce oportunistyczną”, argumentując, że została ona złożona w momencie, gdy kurs akcji linii znajdował się pod presją konfliktu na Bliskim Wschodzie oraz wyników krótkoterminowych. Linia lotnicza stwierdziła, że oferta ta znacznie zaniżała jej perspektywy wzrostu w perspektywie średnioterminowej, silną pozycję finansową oraz ogólną wartość długoterminową.

Rozmowy dotyczące przejęcia trwały nadal, a na początku tego tygodnia firma Castlelake powróciła z ulepszoną ofertą o wartości 5,5 mld funtów.

Jak wcześniej informował serwis „The Portugal News”, zainteresowanie przejęciami linii lotniczych podsyciło spekulacje, że odnowiony apetyt inwestorów na europejskie linie lotnicze może mieć również wpływ na planowaną w Portugalii prywatyzację TAP. Analitycy sugerowali, że zrewidowana propozycja wzmocniła zaufanie do sektora i może przyczynić się do wyższej wyceny portugalskiego narodowego przewoźnika.

Zasady przejęć

Oferta Apollo stanowi 81-procentową premię w stosunku do ceny zamknięcia akcji easyJet z dnia poprzedzającego pierwsze publiczne ogłoszenie, że Castlelake rozważa złożenie oferty, a cena ofertowa jest o 22% wyższa od najwyższego poziomu, po jakim akcje easyJet były notowane w ciągu ostatnich czterech lat.

easyJet opisuje tę ofertę jako zapewniającą „doskonały wynik” dla swoich akcjonariuszy, którzy będą mogli przenieść swoje dotychczasowe pakiety akcji do spółki holdingowej Apollo.

Według przedstawicieli easyJet: „Apollo od wielu lat śledzi działalność easyJet i nadal uważa tę firmę za jedną z najbardziej atrakcyjnych w globalnym sektorze lotniczym oraz za wysoce zróżnicowaną markę o znacznym długoterminowym potencjale wzrostu”.

Apollo stwierdziło również, że przywiązuje dużą wagę do pracowników „i uważa, że identyfikacja oraz zatrzymanie kluczowych pracowników w ramach Grupy easyJet będzie miało ogromne znaczenie”.

Zgodnie z przepisami dotyczącymi przejęć firma Apollo ma teraz czas do 7 sierpnia na złożenie wiążącej oferty.